Casual
РЦБ.RU

Новый порядок проведения НРД выплат по облигациям с обязательным централизованным хранением

Март 2012

Год 2011-й оказался для фондового рынка богат на законодательные и нормативные изменения. В частности, был принят Федеральный закон от 03.06.2011 № 122-ФЗ, вносящий изменения в Закон «О рынке ценных бумаг» и Налоговый кодекс Российской Федерации. Он направлен на упрощение процедуры получения от эмитентов облигационных займов денежных средств по эмиссионным ценным бумагам с обязательным централизованным хранением, государственная регистрация которых или присвоение идентификационного номера которым осуществлены после 1 января 2012 г., и по федеральным государственным эмиссионным ценным бумагам с обязательным централизованным хранением независимо от даты регистрации их выпуска.

По облигациям, государственная регистрация которых или присвоение идентификационного номера которым осуществлены до 1 января 2012 г., порядок выплат определен в эмиссионных документах и не может быть изменен. В отношении эмиссионных ценных бумаг с обязательным централизованным хранением, государственная регистрация которых или присвоение идентификационного номера которым осуществлены после 1 января 2012 г., и по федеральным государственным эмиссионным ценным бумагам с обязательным централизованным хранением независимо от даты регистрации их выпуска порядок выплат регулируется законодательством.

Согласно новому порядку для проведения выплат эмитент в определенную в эмиссионных документах дату обязан перечислить денежные средства в депозитарий, осуществляющий их обязательное централизованное хранение.

Выплаты передаются владельцам через депозитарии, осуществляющие учет прав на ценные бумаги, в соответствии с условиями заключенных депозитарных договоров. В этих случаях списки владельцев/номинальных держателей для выплаты дохода и номинальной стоимости по облигациям не составляются и эмитенту не передаются.

Депозитарий перечисляет выплаты своим депонентам, являющимся таковыми на дату, определенную в эмиссионных документах в качестве даты надлежащего исполнения эмитентом обязанности по осуществлению выплат по облигациям, в том числе депонентам — номинальным держателям, которые передают доходы своим депонентам, и т. д., до конечного владельца (новая схема выплат, прописанная в законе, представлена на рисунке).

С 1 января 2012 г. НРД начал проводить выплаты по эмиссионным ценным бумагам с обязательным централизованным хранением, государственная регистрация которых или присвоение идентификационного номера которым осуществлены после 1 января 2012 г., и по федеральным государственным эмиссионным ценным бумагам с обязательным централизованным хранением независимо от даты регистрации их выпуска. На сегодняшний день это только выплаты по государственным ценным бумагам, в частности ОФЗ, и облигациям Минфина России, размещаемым на рынках международного капитала.

Выплаты производятся депонентам НРД пропорцио­нально количеству облигаций, которые учитывались на их счетах депо на дату, определенную в эмиссионных документах этих облигаций в качестве даты надлежащего исполнения эмитентом обязанности по осуществлению выплат по облигациям. После проведения выплаты по облигациям НРД направляет депонентам извещение, содержащее информацию о дате выплаты, размере выплаты на одну облигацию, количеству облигаций, по которым произведена выплата, сумму выплаченных денежных средств по облигациям, сумму удержанного налога (в случае его удержания), номер и дату платежного поручения, а также банковские реквизиты, по которым был осуществлен перевод денежных средств.

В срок до 10:00 дня, следующего за днем передачи выплат своим депонентам, НРД раскрывает информацию о передаче выплат на своем сайте и через «Интерфакс», а также направляет уведомление с данной информацией своим депонентам (согласно Положению о требованиях к порядку, сроку и объему раскрытия (предоставления) информации о передаче выплат по ценным бумагам депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение, утвержденному Приказом ФСФР России от 20.10.2011 № 11-52/пз-н).

Поскольку все депоненты НРД являются юридическими лицами, то при выплате эмитентом дохода по эмиссионным ценным бумагам с обязательным централизованным хранением, государственная регистрация которых или присвоение идентификационного номера которым осуществлены после 1 января 2012 г., и по федеральным государственным эмиссионным ценным бумагам с обязательным централизованным хранением независимо от даты регистрации их выпуска НРД выполняет функцию налогового агента только по отношению к своим депонентам — нерезидентам Российской Федерации, имеющим в НРД счет депо владельца.

Об удержании налога при осуществлении выплат по облигациям Минфина России, которые размещаются на международных рынках капитала (в частности, Россия-2015 и Россия-2030), хотелось бы упомянуть отдельно. В данном случае НРД будет выступать не как депозитарий, осуществляющий централизованное хранение, а как депозитарий второго уровня, поэтому для депонентов — нерезидентов Российской Федерации, имеющих в НРД счет депо владельца, НРД также осуществляет функцию налогового агента при выплате эмитентом дохода по облигациям.

Во избежание двойного налого­обложения такие депоненты — нерезиденты Российской Федерации могут предоставлять в НРД надлежащим образом оформленные комплекты документов. Об этом НРД проинформировал своих депонентов в конце 2011 г. После рассмотрения данных документов и в случае положительного решения НРД будет применять ту ставку налога, которая указана по конкретному виду дохода в двусторонних соглашениях с Российской Федерацией об избежании двойного налогообложения.

Что касается составления списков владельцев облигаций, то по облигациям с обязательным централизованным хранением, государственная регистрация которых или присвоение идентификационного номера которым осуществлены после 1 января 2012 г., и по федеральным государственным эмиссионным ценным бумагам с обязательным централизованным хранением независимо от даты регистрации их выпуска эмитент облигационного займа может запрашивать списки владельцев облигаций на любую дату, в том числе и на дату выплаты по облигациям, но эти списки не будут являться основанием для выплаты. Номинальный держатель, являющийся депонентом НРД как депозитария, осуществляющего централизованное хранение, должен предоставить список владельцев облигаций не позднее 7 дней после дня получения соответствующего требования от НРД. Напомним, что передача выплат производится депозитарием именно депонентам, по остаткам облигаций на их счетах депо на определенную дату выплаты по этим облигациям.

  • Рейтинг
  • 0
Добавить комментарий
Комментарии (4):
Laraib
22.11.2015 10:40:45
Superior thinking detrosmnated above. Thanks!
Zinou
23.11.2015 17:36:47
That's not just the best <a href="http://sbydgkdxmh.com">anserw.</a> It's the bestest answer!
Waleed
26.11.2015 04:50:28
I had no idea how to approach this <a href="http://ksfwzrhz.com">befooe-nrw</a> I'm locked and loaded.
Pep
27.11.2015 17:27:07
Felt so hopeless looking for answers to my quussiont...entil now. http://mvxeizqt.com [url=http://fnjbspxjdgr.com]fnjbspxjdgr[/url] [link=http://ukgfvqi.com]ukgfvqi[/link]
Содержание (развернуть содержание)
Выход на финишную прямую
Консенсус нужени возможен
Корпоративные действия по иностранным ценным бумагам: особенности проведения, информирование клиентов
Предоставление информации о владельцах акций при проведении корпоративных действий
Составление НРД списков владельцев ценных бумаг: рекомендации для депонентов
Новый порядок проведения НРД выплат по облигациям с обязательным централизованным хранением
Расчет надежности
Модернизация инструментариягосдолга Украины: возможные рискии пути их минимизации
Регулирование фондового рынка: обзор основныхизменений в российском законодательстве
Участники ECSDA: Центральная клиринговая палата и депозитарий Венгрии (KELER)
Корпоративные действия с российскими и иностранными ценными бумагами
Новые технологии расчетно-депозитарного обслуживания
События международной инфраструктуры

  • Статьи в открытом доступе
  • Статьи доступны на платной основе
Актуальные темы    
 Сергей Хестанов
Девальвация — горькое лекарство
Оптимальный курс национальной валюты четко связан со структурой экономики и приоритетами денежно-кредитной политики. Для нынешней российской экономики наиболее логичным (и реалистичным) решением бюджетных проблем является девальвация рубля.
Александр Баранов
Управление рисками НПФов с учетом новых требований Банка России
В III кв. 2016 г. вступили в силу новые требования Банка России по организации системы управления рисками негосударственных пенсионных фондов.
Варвара Артюшенко
Вместе мы — сила
Закон синергии гласит: «Целое больше, нежели сумма отдельных частей».
Сергей Майоров
Применение blockchain для развития биржевых технологий и сервисов
Распространение технологий blockchain и распределенного реестра за первоначальные пределы рынка криптовалют — одна из наиболее дискутируемых тем в современной финансовой индустрии.
Все публикации →
  • Rambler's Top100