РЦБ.RU
Аналитика     

Выбрать другой день

Банк Москвы

Фиксированная связь. Новый Ростелеком: IPO Мегафона?

16 декабря 2010

Мы считаем текущие уровни по обыкновенным акциям Ростелекома высокими. После корректировки наших моделей из-за изменения в макроэкономических прогнозах, целевая цена по данным бумагам составила $ 4.1, что предполагает 15%-ный потенциал снижения. На текущий момент Новый Ростелеком торгуется с коэффициентом 4.5х EV/EBITDA 11, что соответствует 12%-ной премии к аналогам.Наши расчеты свидетельствуют о том, что акции МРК оценены адекватно. Инвесторы, купившие бумаги данных компаний по текущим ценам, смогут войти в объединенный Ростелеком по мультипликатору 4x EV/EBITDA 11, что находится на уровне сопоставимых компаний.

ОАО «Банк Москвы» Аналитические обзоры за 30 дней
Другие обзоры16 декабря 2010
Банк Москвы → Фиксированная связь. Новый Ростелеком: IPO Мегафона?

Финам → Ежедневный аналитический обзор

Велес Капитал ИК → Ежедневный обзор

ТКБ Капитал Инвестиционный банк → Ежедневный обзор по рынку акций

АТОН ИК → Ежедневный обзор рынка

Банк Москвы → Ежедневный обзор рынка акций

Банк Москвы → Ежедневный обзор долговых рынков

Раздел не найден.


  • Rambler's Top100